En el panorama empresarial actual, en rápida evolución, la financiación basada en la propiedad intelectual está cambiando las reglas del juego y ofrece a las empresas formas innovadoras de obtener capital y estimular su crecimiento.
Mis experiencias de trabajo con empresas emergentes ilustran vívidamente cómo estas empresas pueden aprovechar eficazmente su propiedad intelectual para obtener capital e impulsar su crecimiento. Este artículo explora la creciente importancia de la financiación basada en la propiedad intelectual y sus innumerables ventajas para las empresas que se aventuran en el territorio inexplorado de los préstamos de activos alternativos.
El renacimiento de la propiedad intelectual
En los últimos años se produjo un notable resurgimiento del interés por la propiedad intelectual (PI). En Estados Unidos, por ejemplo, el número de solicitudes de patentes no dejó de aumentar, hasta alcanzar más de 650.600 en 2021, según la Oficina de Patentes y Marcas de Estados Unidos (USPTO). Esta tendencia subraya el creciente énfasis en desarrollar y salvaguardar activos de propiedad intelectual como patentes, marcas y derechos de autor.
La propiedad intelectual: un activo valioso
Hablando con prestamistas y socios de los mercados de capitales, es evidente que la economía del conocimiento reconfiguró el mundo empresarial. Las empresas reconocen ahora que su propiedad intelectual es a menudo su activo más valioso, y están elaborando estrategias activas para protegerla y aprovecharla.
Por ejemplo, el gigante tecnológico Apple, famoso por su cartera de propiedad intelectual, posee multitud de patentes relacionadas con sus productos y servicios. Esta fuerza de la propiedad intelectual no sólo protegió a Apple de la imitación, sino que también la posicionó como líder en innovación.
Financiar la innovación
Como hicimos con muchos de nuestros clientes, la financiación basada en la propiedad intelectual desempeñó un papel fundamental en el fomento de la innovación, proporcionando el capital esencial tanto a las empresas de nueva creación como a las ya establecidas, todas las cuales tratan de utilizar eficazmente su propiedad intelectual como garantía de financiación.
Sin lugar a dudas, la financiación basada en la propiedad intelectual allanó el camino a nuevos canales de innovación. Las empresas que utilizan sus activos de propiedad intelectual como garantía suelen considerarse perspectivas de inversión menos arriesgadas, lo que facilita la captación de capital.
En 2020, la empresa de biotecnología Moderna utilizó su cartera de patentes, que incluía patentes relacionadas con la vacuna Covid-19, para obtener financiación para investigación y desarrollo. Esta financiación basada en la propiedad intelectual desempeñó un papel crucial en el rápido desarrollo de su vacuna de gran éxito.
Valoración de la propiedad intelectual
Mi experiencia en este campo demostró que una valoración precisa de la propiedad intelectual es esencial para garantizar la financiación basada en la propiedad intelectual.
Las empresas especializadas en la valoración de la propiedad intelectual adquirieron importancia, utilizando diversas metodologías para evaluar el valor de los activos intangibles, estableciendo así su papel en el proceso de financiación.
La valoración es un proceso complejo, y estas empresas emplean una combinación de enfoques basados en los ingresos, el mercado y los costes para garantizar que se determina el valor justo de mercado (FMV) de un activo de propiedad intelectual. El objetivo final es garantizar que el producto de la valoración ofrezca transparencia a inversores y prestamistas.
Modelos de financiación de la propiedad intelectual
Están en juego múltiples modelos de financiación basados en la propiedad intelectual, incluidos los préstamos respaldados por la propiedad intelectual, la financiación de regalías y las estrategias de monetización de la propiedad intelectual. Es prometedor ver que empresas de todos los sectores se están dando cuenta del potencial de estos modelos.
Un ejemplo del mundo real: Qualcomm, empresa líder en semiconductores y equipos de telecomunicaciones, monetiza su amplia cartera de patentes concediendo licencias de su tecnología a otros agentes del sector. Esta estrategia se convirtió en una importante fuente de ingresos para la empresa.
El papel de la tecnología
La tecnología y el análisis de datos están transformando la financiación basada en la propiedad intelectual. La IA y el blockchain se están utilizando para establecer la titularidad y el valor de la propiedad intelectual, reduciendo los gastos administrativos y garantizando la transparencia.
Según un informe de PwC, las empresas están adoptando la tecnología blockchain para agilizar las transacciones de propiedad intelectual, proteger la propiedad intelectual y mejorar la eficiencia de la valoración de la propiedad intelectual.
Retos y riesgos
La financiación basada en la propiedad intelectual conlleva desafíos y riesgos, como la infracción de la propiedad intelectual, las complejidades jurídicas y la posible devaluación de la propiedad intelectual.
Las empresas pueden mitigar estos riesgos reforzando sus estrategias de PI y vigilando las posibles amenazas. La Organización Mundial de la Propiedad Intelectual (OMPI) informó de 4,4 millones de solicitudes mundiales de PI en 2019, lo que pone de relieve los crecientes riesgos de disputas e infracciones de PI.
El futuro de la financiación basada en la propiedad intelectual
El futuro de la financiación basada en la propiedad intelectual está preparado para una evolución significativa, remodelando el panorama empresarial. A medida que crece la popularidad de la financiación basada en la propiedad intelectual, se espera que los reguladores y las instituciones financieras se adapten a esta tendencia. El espacio es dinámico, y se prevé que los marcos normativos evolucionen para ofrecer directrices más claras a las empresas.
Conclusión
El creciente reconocimiento de la importancia de la propiedad intelectual está provocando una transformación en el ámbito financiero. Ahora que las empresas realizan inversiones sustanciales en propiedad intelectual, están explorando opciones de financiación basadas en la propiedad intelectual para satisfacer sus necesidades de capital circulante.
Mi trabajo, junto con el de otros pioneros con visión de futuro en este campo, consiste en ayudar a los clientes a utilizar eficazmente sus activos de propiedad intelectual para obtener tasas de interés ventajosas, gestionar eficazmente los ingresos, reducir la deuda y obtener capital de forma responsable. Esto, a su vez, puede mejorar la gestión de la deuda y las estrategias de adquisición de capital en el ámbito empresarial.
La información brindada no constituye asesoramiento financiero, fiscal o de inversión. Debe consultar a un profesional autorizado para que le asesore sobre su situación específica.
*Con información de Forbes US
